【2023.04.25，台北訊】永豐投顧發佈SinoPac+企業永續評鑑最新報告，截至2023年3月底完成台股385家公司評等，B+以上公司提升至58.18%，其中A以上公司佔比大幅成長至21.21%，顯示整體台股企業永續表現呈持續進步的趨勢。回測過去一年及兩年股價表現，不論是多、空頭行情，B+以上公司整體平均股價表現優於大盤指數，展現超漲抗跌的優質永績實力。
永豐投顧SinoPac+企業永續評鑑主要針對已發布企業永續報告書之台股上市櫃公司，採用國際準則SASB發展台股在地化ESG評鑑，依分數區分為A+、A、B+、B、C五個等級，截至3月底，評鑑A級以上公司，從前一年5.79%大幅成長至21.21%，B+從20.90%增至36.97%，台股上市櫃公司回應國際大趨勢，永續表現持續進步。
永豐投顧表示，從產業分析，與前一年評等進步幅度最大的前五項產業為：鐵路運輸、航空、電訊服務、建築材料、海運，可以看出傳統產業對ESG管理較以往投入更多資源。
在ESG評鑑與股價表現的相關性方面，永豐投顧以評鑑結果進行股價績效回測，近7季(2021/6/30-2023/3/31)歷經大盤從至高點落底又回升，大盤指數和0050ETF報酬率分別為-3.09%及-5.96%，SinoPac+企業永續評鑑評等為B+以上的公司平均報酬率為-2.04%，評等A以上的公司報酬率4.50%，表現相對優異。
近3季(2022/6/30-2023/3/31)大盤從低谷逐步爬升，指數報酬率10.38%，而評等為A以上的公司報酬率13.80%超越大盤，評等為B+以上公司上漲11.03%，亦領先大盤，ESG優質企業表現亮眼。
永豐投顧特別以空頭期進行回測， 2022年初大盤從高點回落，指數下跌8.50%、0050ETF跌11.29%，A以上的公司股價回跌4.78%相對抗跌，顯示在大盤劇烈波動下，ESG表現出色的公司具有「超漲抗跌」的特性，可以做為投資人的保護傘，成為分散風險的利器，同時讓資金流入善盡ESG責任之企業，為社會永續發展帶來正向循環。
永豐投顧多年以來致力於台灣產業研究，近幾年更積極推動台股ESG評鑑，創立SinoPac+企業永續評鑑系統，期望扮演市場ESG投資的最佳指南之一。最新評鑑方法學與評鑑結果公告在永豐金證券-豐投ESG網站(https://www.sinotrade.com.tw/richclub/ESG/SinoPacPlus)。
表1: SinoPac+企業永續評鑑評等分布
| 台股企業永續報告書發表年度 | 2021年* | 2022年* |
|---|---|---|
| 評等 | 占比 | 占比 |
| A+ | 0.00% | 0.30% |
| A | 5.79% | 20.91% |
| B+ | 20.90% | 36.97% |
| B | 54.98% | 35.45% |
| C | 18.33% | 6.36% |
資料來源：永豐投顧SinoPac+企業永續評鑑系統，評鑑截至2023/3/31
*該年度發布之企業永續報告書
表2: SinoPac+企業永續評鑑篩選企業股價與台股大盤指數報酬率比較
| 標的 | 近七季 (2021/6/30-2023/3/31) |
近五季 (2022/1/1-2023/3/31) |
近三季 (2022/6/30-2023/3/31) |
|---|---|---|---|
| 大盤指數 | -3.09% | -8.50% | 10.38% |
| 0050 ETF | -5.96% | -11.29% | 9.07% |
| 永續評鑑：B+以上 | -2.04% | -8.24% | 11.03% |
| 永續評鑑：A以上 | 4.50% | -4.78% | 13.80% |
| 永續評鑑：全部 | -2.40% | -6.80% | 9.90% |
資料來源：CMoney，評鑑截至2023/03/31，永豐投顧整理
註：上述數據係以CMoney資料庫還原權息計算之該期間報酬率，以上報酬率並非投資保證